VAD ÄR FIRE?

FIRE står för Financial Independence Retire Early. Begreppet syftar till den tidiga pension som uppnås när en ung person väljer att spara järnet under ett antal år för att därefter åtnjuta ett liv med större slack och frihet. De som går i "tidig pension" enligt FIRE-metodiken ser ut ungefär så här*:

Och inte så som du kanske tidigare såg en tidig pensionär, nämligen så här**:

FIRE-stereotypen är en amerikansk mjukvaruutvecklare som efter några år i sitt grå bås inser att det här inte var så sköj och gärna ser en ände på skiten. Det är inte en slump att den i Software Corp-förlagda filmen Office Space är en av de mest parafraserade i FIRE-sammanhang. IT-nördens lönenivå i kombination med organisatorisk förmåga och disciplin gör hen särskilt lämplig till FIRE. Men i takt med att rörelsen sprider sig finns alla möjliga yrkesbakgrunder representerade, särskilt i blogglistorna. Exempelvis läkare, konsulter och revisorer.

När är man finansiellt oberoende då? Enligt skolbok 1A när du kan leva på 4% av ditt kapital. Men det finns ungefär lika många varianter på FIRE som det finns FIREs. En del fortsätter sina vanliga jobb men med en behaglig insikt om att de när som helst kan säga upp sig om skon börjar klämma (inget är så skönt för arbetsmoralen som ett FU-stash på banken***). Andra väljer att jobba deltid och därigenbom få mer tid med familj, vänner eller hobbies. Ytterligare andra väljer att, åtminstone under en period, helt klippa med yrkeslivet för ett liv i sus och dus med resor jorden runt****. Go Curry Cracker är ett bra exempel. Men rätt många fortsätter att gigga - antingen med det de gjorde innan fast i betydligt mindre omfattning. Andra med helt andra saker - ofta hands-on-kreativa saker av typen snickeri, skrivande, poddande, egenföretagande i mindre skala etc. Detta är centralt och jag säger bara detta en gång: FIRE handlar inte om att slappa med en paraplydrink på en strand, det handlar om att ha valmöjligheter*****. Klicka här för att få en idé om surret i denna växande community. Klicka här för den svenska motsvarigheten.

Bäst beskrivning av FIRE-communityn hittar jag i en artikel i Forbes från 2016:

Steps to Financial Independence
There is no secret formula to early retirement. Those that have achieved financial independence at a young age did so by getting just a few things right.

1. They earned a good income
The FIRE crowd by and large made a good income, not a great income. By that I mean that in my experience most early retirees were not making mid or high 6-figure salaries. While there are always exceptions, those that I have met graduated from college, started out in entry-level jobs making a 5-figure income. The key here is to recognize that income is not the primary obstacle to early retirement. It doesn't take a 6-figure salary to retire in your 40's or 50's. The biggest obstacle by far is spending.

2. They saved 50% or more of their income
It's here that many people abandon the idea of early retirement. They can't imagine saving 10 or 20 percent, let alone 50 percent. When you are trying to make ends meet, the idea of saving half of your income sounds ludicrous. It's here that the FIRE crowd makes just a few decisions differently than the rest. First, they do not put money into cars. They live close enough to work to either walk, bike or take public transportation. Those that are married often have one inexpensive car, if they have a vehicle at all.

Second, they live in modest homes relative to their income. They don't buy into the McMansion syndrome, even if their close friends and family live in 6,000 square foot Goliath's. Many have purchased homes in need of repair and completed the renovations on their own over time.

Third, they find low cost ways to enjoy life. Rather than dropping $5,000 at Disney, they enjoy a week of camping closer to home. Rather than eating out three or four times a week, they enjoy home cooked meals.

Some view this as a sacrifice. Those wanting to retire early see this lifestyle as liberating.

3. They max out retirement accounts
Early retirees take full advantage of the tax breaks offered by 401k, 403b, IRA, and other retirement accounts. If an employer offers matching contributions, they contribute enough to receive the full match. When they are in lower tax brackets, the contribute to a Roth IRA. (Min not: Översätt med att du maxar löneväxling).

At first this approach may seem at odds with early retirement. As most know, the IRS levies a 10% tax if you take distributions from certain retirement accounts before age 59 1/2. What those in the FIRE club know, however, is that there are many ways to withdraw money early without penalty.

4. They invest wisely
Saving a lot of money isn't enough. You have to invest it wisely. That means investing in a diversified portfolio weighted heavily in favor of stocks, while paying as little in fees as possible. In practice, this is accomplished in two ways. First, those seeking FIRE favor low cost index funds. Through index funds offered by Vanguard , Fidelity, and others, one can create a diversified investment portfolio with just a few funds. You'll find a model portfolio implemented with various mutual fund company funds here.

Second, they invest on their own. They know just how much wealth is lost by paying an investment advisor even one percent. As we've seen, with low cost index funds managed on our own, it's not difficult to become a millionaire in under 20 years.

Kända företrädare för FIRE-rörelsen är Jacob Lund Fisker, Peter Adeney (Mr Money Mustache) och Brandon (Mad Fientist). Vår svenska kändis på området är Oscar Lindberg a.k.a. Fantastiska Farbror Fri som gjorde slag i saken år 2017. En gudfader till rörelsen är Jim Collins, mannen som fick indexfonder begripliga för amerikanerna tillika författare till "The Simple Path to Wealth", kanske min favoritbok om investeringar evva. Om du av Netflixskäl bara har tio minuter att lägga på att lära dig om investeringar, ska du läsa Frugalwoods recension av Collins bok. Sedär, nu kan du mer än 97% av svenne banans.

Mvh/

FruEfficientBadass

P.s. Läs gärna mer om historiken kring FIRE (eller FI/ER som det hette från början) här. D.s.

* Och då har han redan varit pensionär i drygt 10 år

** Klädsamt gråhårig 58-åring som lite busigt kastade in handduken några år i förtid för att till fullo hinna igenom sina golfhål och Alicante-resor.
***Kanske gör man till och med ett bättre jobb om man har möjlighet att säga ifrån när man tycker att firman rör sig i fel riktning istället för att stillatigande knyta näven i fickan i rädsla att förlora jobbet? Många inom FIRE-communityn i USA vittnar om hur de, när de ägnat sig åt corporatevidriga beteenden så som att be om > tre veckors semester eller tjänstledigt, fått större respekt då de vid ett nej "synat bluffen" genom att lämna in sin uppsägning (förutsatt att arbetsgivaren kört en bluff alltså, i vissa fall har de inte brytt sig ifall den anställde lämnat. Men det är en risk dessa personer har råd att ta). Personligen har jag stött på både en och två personer genom mitt yrkesliv som hellre tiger still i ledningsgruppen än talar fritt. Ibland har orsaken varit att man ogärna stöter sig med resten av gruppen för att man då kan uppfattas som motvals och potentiellt riskera sin plats på firman. 

**** Många amerikaner profiterar på det som kallas geoarbitrage, d.v.s. att det är billigare att vistas i andra länder en stor del av tiden. Eftersom det amerikanska sjukvårdssystemet är uppfuckat kan det ibland vara bra att som FIREd amerikan även migrera till ett annat land eftersom du utan fast anställning själv får betala din sjukvårdsförsäkring som då kostar skjortan och halva ärmen. men det behöver inte du lille curlade svensk bry ditt huvud med. Däremot kan det för en tidig pensionär vara intressant att se över möjligheten att i perioder hyra ut sitt svenska boende för en vistelse i annat - inte superdyrt - land. Om inte annat för att det är så spännande.

***** Du vet att jag menar allvar när jag fetar, kursiverar, understreckar samt använder rött.